4月26日，据银保监会相关网站发布，截至2023年一季度末，相关商业银行均已推出个人养老金储蓄产品，已有18只理财产品、25款人身保险产品纳入个人养老金制度。截至今年一季度末，养老理财产品共发行51只，累计发行规模1004.9亿元，投资者人数合计46.7万。

目前市场上的18只个人养老金理财产品分别是工银理财6只、农银理财4只、中邮理财3只和中银理财5只。随着个人养老金理财产品今后陆续上线，投资者对该产品的关注度也越来越高。

有不少细心的投资者还在申购信息里发现了一些新面孔，如“L份额”“B份额”。那它们和普通份额有什么区别？值得投资吗？

以中银理财为例，目前共有5只个人养老金理财产品“L份额”在售，业绩比较基准最高的产品在4.25%到6.25%之间，最低的产品在3.70%到4.70%之间。查看产品说明书可以得知，“L份额”是单独为个人养老金账户设置的份额。

根据《商业银行和理财公司个人养老金业务管理暂行办法》的相关要求，个人养老金理财产品允许投资者通过个人养老金资金账户购买的同时，还允许通过其他账户购买，但针对通过个人养老金资金账户购买的份额需设置单独类别——“L份额”，并在销售文件中进行明确标识。

由此可见，“L份额”就是一种专属份额。因此，若客户想购买“L份额”就必须开立个人养老金账户，并通过开户行购买。而“B份额”，也是个人养老金资金账户购买后的专属份额，只是发行机构将其命名为“B份额”罢了。

采访中，正规赌篮球软件一家商业银行的理财经理表示，从产品设立来看，不是所有的理财产品都能够设立“L份额”，需要具备运作安全、成熟稳定、标的规范、侧重长期保值等条件的理财产品才可以实现。虽然“L份额”与“普通份额”均采用相同投资策略，统一进行投资运作管理，在投资、收益分配等环节并没有区别，但是在购买环节同等条件下，优先满足通过个人养老金资金账户购买份额的认（申）购需要。

在目前已公布的个人养老金理财产品名单中，“L份额”大多采用最短持有期设置，每日开放申购。这既可以避免由于市场波动导致的产品流动性压力，让投资管理人可以采用更充分的应对手段，也可以使投资人更好享受经济增长、资本市场发展带来的红利。投资者可根据投资目标，长期小额投资以积累养老储备。在最短持有期锁定结束后，投资者可以随时赎回，赎回后资金可以在个人养老金账户内滚动再投资，十分便利。

当然了，理财非存款，仍然存在风险。银行工作人员也提醒广大投资者，理财产品过往业绩并不能代表其未来表现，也不等于理财产品实际收益，因此投资须格外谨慎。

同时，最近也有不法机构假借个人养老金名义，向投资者营销其所谓的“养老理财”。中国银保监会正规赌篮球软件监管局也为此发布风险提示，引导投资者维护自身合法权益。

金融监管部门提醒，投资者应选择正规渠道办理，不轻易扫描不明二维码及点击不明链接；不轻易向他人透露个人身份信息、账户信息；不轻易向他人账户转账汇款。投资者应警惕宣称通过特殊渠道购买“高收益、高回报”个人养老金理财项目的虚假宣传，保护个人财产安全。个人养老金产品具备运作安全、成熟稳定、标的规范、侧重长期保值四个属性，只有经银保监会或证监会批准，并在人社部信息平台和金融行业平台公布的产品才可以纳入投资范围。投资者可以将个人养老金账户资金投资于符合规定的储蓄存款、理财产品、商业养老保险、公募基金等金融产品，自主决定购买个人养老金产品的品种和金额。应警惕所谓“保本高息”的广告噱头，切莫上当。（许斌 整理）